สกุลเงินยุโรปกลับมาอ่อนค่าลงอย่างต่อเนื่องอีกครั้ง และเสี่ยงที่จะเปลี่ยนแปลงโครงสร้างคลื่นที่เพิ่งเริ่มมีรูปทรงที่น่าเชื่อถือ เราเคยเห็นโครงสร้างคลื่นแรงกระตุ้นแบบห้าคลื่นที่ชัดเจน ซึ่งตามหลักแล้วหลังจากนั้นควรคาดหวังการปรับฐานแบบสามคลื่น แต่แทนที่จะเป็นสามคลื่น เรากลับเห็นห้าคลื่น ซึ่งบ่งชี้ว่าการปรับฐานครั้งนี้จะซับซ้อนและยืดเยื้อมากขึ้น อย่างไรก็ตาม สิ่งนี้ต้องอาศัยการลดลงของอุปสงค์ต่อดอลลาร์สหรัฐและการเพิ่มขึ้นของอุปสงค์ต่อยูโร คำถามคือจะทำให้เกิดเงื่อนไขนี้ได้อย่างไร หากปัจจัยภูมิรัฐศาสตร์ยังคงกดดันคู่เงิน EUR/USD อยู่เช่นเดิม?

ในสัปดาห์หน้า ความหวังที่จะยุติความขัดแย้งในตะวันออกกลางยังมีไม่มาก แม้ Donald Trump จะกล่าวมานานกว่าหนึ่งสัปดาห์แล้วว่ามีการเจรจาที่เป็นผลกับอิหร่าน แต่ฝ่ายอิหร่านเองกลับปฏิเสธว่ามีการเจรจาใด ๆ ขณะที่กองทัพสหรัฐกำลังเพิ่มการปรากฏตัวในภูมิภาค ดูเหมือนว่าสัญญาณทุกอย่างจะชี้ไปสู่การยกระดับความขัดแย้งมากขึ้น แทนที่จะผ่อนคลายลง ดังนั้น ไม่ว่าโครงสร้างคลื่นจะเป็นอย่างไร สิ่งสำคัญคือต้องไม่ลืมว่าความน่าจะเป็นที่สกุลเงินดอลลาร์จะแข็งค่าขึ้นยังคงสูงกว่า

ในยูโรโซนจะมีการเผยแพร่รายงานหลายฉบับในสัปดาห์หน้า แต่ส่วนใหญ่ถือเป็นข้อมูลรอง ตัวอย่างเช่น เยอรมนีจะมีตัวเลขยอดค้าปลีก เงินเฟ้อ อัตราการว่างงาน และการเปลี่ยนแปลงจำนวนผู้ว่างงาน แต่ในช่วงเวลานี้ ข้อมูลเหล่านี้มีนัยสำคัญเพียงใด? มีความเป็นไปได้ที่ตลาดจะให้ความสนใจกับรายงานเงินเฟ้อของยูโรโซนมากกว่า เพราะจะเป็นพื้นฐานให้การตัดสินใจด้านนโยบายการเงินของ ECB โดยรวมแล้ว ผู้เล่นในตลาดได้รับสัญญาณล่วงหน้าแล้วว่าอาจมีการขึ้นดอกเบี้ยในเดือนเมษายน เนื่องจาก ECB มั่นใจว่าราคาผู้บริโภคจะเพิ่มขึ้น อย่างไรก็ตาม คำถามคือเงินเฟ้อจะปรับตัวเพิ่มขึ้นมากเพียงใดในเดือนแรกภายใต้โครงสร้างใหม่ของตลาดน้ำมันและก๊าซ

โครงสร้างคลื่นของ EUR/USD:

จากการวิเคราะห์คู่เงิน EUR/USD ผมสรุปได้ว่าเครื่องมือนี้ยังคงเคลื่อนไหวอยู่ในเฟสขาขึ้นของแนวโน้ม (ภาพล่าง) และในระยะสั้นได้เสร็จสิ้นการสร้างชุดคลื่นขาลงแล้ว เนื่องจากโครงสร้างแรงกระตุ้นแบบห้าคลื่นได้สมบูรณ์แล้ว ภายในหนึ่งถึงสองสัปดาห์ข้างหน้า ผู้อ่านของผมสามารถคาดหวังการปรับขึ้นของราคา โดยมีเป้าหมายบริเวณ 1.1666 และ 1.1745 ซึ่งสอดคล้องกับระดับ Fibonacci 38.2% และ 50.0% การเคลื่อนไหวต่อจากนี้ของเครื่องมือจะขึ้นอยู่กับเหตุการณ์ในตะวันออกกลางเกือบทั้งหมด

โครงสร้างคลื่นของ GBP/USD:

โครงสร้างคลื่นของคู่เงิน GBP/USD มีความซับซ้อนและอ่านยากมากขึ้น ตอนนี้บนกราฟเราเห็นโครงสร้างคลื่นขาลงเจ็ดคลื่น ซึ่งไม่เข้ากับรูปแบบที่ชัดเจนเป็นเอกภาพ มีความเป็นไปได้สูงว่ามีการขยาย (extension) หรือเกิดความซับซ้อนภายในคลื่นใดคลื่นหนึ่ง อย่างไรก็ตาม สิ่งนี้ไม่ได้ทำให้โครงสร้างคลื่นชัดเจนขึ้นเลย หากโครงสร้างคลื่นซับซ้อนจนยากจะอ่านได้แล้ว ก็มีโอกาสสูงว่าจะยิ่งซับซ้อนมากขึ้นไปอีกหลายครั้ง ด้วยเหตุนี้ ผมจึงมองว่าเราควรให้ความสำคัญกับการวิเคราะห์คลื่นของ EUR/USD มากกว่า เนื่องจากมีรูปแบบที่ชัดเจนกว่า และอย่าลืมว่าปัจจัยภูมิรัฐศาสตร์สามารถกดดันให้ทั้งสองคู่เงินกลับเข้าสู่แนวโน้มขาลงรอบใหม่ได้ทุกเมื่อ หากสถานการณ์ดังกล่าวไม่เกิดขึ้น ยูโรและปอนด์ก็ยังมีโอกาสปรับตัวขึ้นได้ในกรอบของการปรับฐาน

หลักการสำคัญของการวิเคราะห์ของผม:

1. โครงสร้างคลื่นควรเรียบง่ายและเข้าใจได้ง่าย โครงสร้างที่ซับซ้อนมักเทรดยากและต้องมีการปรับแก้บ่อยครั้ง
2. หากตลาดอยู่ในภาวะไม่แน่นอน ควรหลีกเลี่ยงการเปิดสถานะ
3. ไม่มีวันใดที่เราจะสามารถรู้ทิศทางของการเคลื่อนไหวของตลาดได้อย่างถูกต้อง 100% และจะไม่มีวันเป็นเช่นนั้น อย่าลืมใช้คำสั่งป้องกันความเสี่ยงอย่าง Stop Loss
4. การวิเคราะห์คลื่นสามารถนำไปผสมผสานกับการวิเคราะห์รูปแบบอื่นและกลยุทธ์การเทรดประเภทอื่นได้